Tras recibir una información excelente de un verdadero experto económico, que me ha remitido a este señor (Leopoldo Abadía), finalmente me he enterado de por qué hemos llegado a esta situación. El video, como todo lo que explica este señor es ilustrativo 100%. Además tengo un documento en word extraordinario, que si estáis interesados os puedo enviar por e-mail. Aún así D. Leopoldo Abadía tiene su propio blog www.leopoldoabadia.com , donde econtraréis toda la información. Ahora bien, las mentes privilegiadas que inventaron todo este entramado económico y que han ido liando la madeja hasta hacerla desliable, ¿donde están? Tenían que obligarles a trabajar para solucionar esta situación y a "inventar" como salir de la crisis, pero desde la carcel y hasta que no encontraran la solución, no ejarles salir. Sin embargo estarán en una isla maravillosa disfrutando de su desempleo y de todo el dinero que han ganado de una forma desleal a sus clientes y que logicamente ya se encargaron de poner a buen recaudo
CRISIS 2007-2008. La historia es la siguiente: 1. 2001. Explosión de la burbuja Internet. 2. La Reserva Federal de Estados Unidos baja en dos años el precio del dinero del 6.5 % al 1 %. 3. Esto dopa un mercado que empezaba a despegar: el mercado inmobiliario. 4. En 10 años, el precio real de las viviendas se multiplica por dos en Estados Unidos. 5. Durante años, los tipos de interés vigentes en los mercados financieros internacionales han sido excepcionalmente bajos. 6. Esto ha hecho que los Bancos hayan visto que el negocio se les hacía más pequeño: a. Daban préstamos a un bajo interés b. Pagaban algo por los depósitos de los clientes (cero si el depósito está en cuenta corriente y, si además, cobran Comisión de Mantenimiento, pagaban “menos algo”) c. Pero, con todo, el Margen de Intermediación (“a” menos “b”) decrecía 7. A alguien, entonces, en América, se le ocurrió que los Bancos tenían que hacer dos cosas: a. Dar préstamos más arriesgados, por los que podrían cobrar más intereses b. Compensar el bajo Margen aumentando el número de operaciones (1000 x poco es menos que 100 x poco) 8. En cuanto a lo primero (créditos más arriesgados), decidieron: a. Ofrecer hipotecas a un tipo de clientes, los “ninja” (no income, no job, no assets; o sea personas sin ingresos fijos, sin empleo fijo, sin propiedades) b. Cobrarles más intereses, porque había más riesgo c. Aprovechar el boom inmobiliario. d. Además, llenos de entusiasmo, decidieron conceder créditos hipotecarios por un val superior al valor de la casa que compraba el ninja, porque, con el citado boo inmobiliario, esa casa, en pocos meses, valdría más que la cantidad dada en préstamo.
Con lo cual lo que realmente sucede ahora es fruto del interes por ganar dinero ya que sus expectativas no se han cumplido...
El video me parece muy interesante y me gustaría explicar después de lo que ha dicho Conchi sobre la explicación del porque dar estos créditos así como así, que a este tipo de hipotecas, les llamaron “hipotecas subprime”. Se llaman “hipotecas prime” las que tienen poco riesgo de impago. En una escala de clasificación entre 300 y 850 puntos, las hipotecas prime estan valoradas entre 850 puntos las mejores y 620 las menos buenas. Se llaman “hipotecas subprime” las que tienen más riesgo de impago y estan valoradas entre 620 las menos buenas y 300, las malas. Además, como la economía americana iba muy bien, el deudor hoy insolvente podra encontrar trabajo y pagar la deuda sin problemas. Este planteamiento fue bien durante algunos años. En esos años, los ninja iban pagan los plazos de la hipoteca y, además, como les habían dado más dinero del que valía casa, se habían comprado un coche, habían hecho reformas en la casa y se habían i de vacaciones con la familia. Todo ello, seguramente, a plazos, con el dinero de m que habían cobrado y, en algún caso, con lo que les pagaban en algún empleo o chapu que habían conseguido.
Pero si esto falla, el batacazo puede ser importante. Y fallo...
Para seguir explicando podemos decir que en cuanto a lo del aumento del número de operaciones: Como los Bancos iban dando muchos préstamos hipotecarios, se les acababa el dinero La solución fue muy fácil: acudir a Bancos extranjeros para que les prestasen dinero porque para algo está la globalización. Con ello, el dinero que yo, hoy por la mañana he ingresado en la Oficina Central de la Caja de Ahorros de San Quirico de Safa puede estar esa misma tarde en Illinois, porque allí hay un Banco al que mi Caja Ahorros le ha prestado mi dinero para que se lo preste a un ninja. Por supuesto, el Illinois no sabe que el dinero le llega desde mi pueblo, y yo no sé que mi dinero depositado en una entidad seria como es mi Caja de Ahorros, empieza a estar en cierto riesgo. Tampoco lo sabe el Director de la Oficina de mi Caja, que sabe y presume de que trabaja en una Institución seria. Tampoco lo sabe el Presidente de Caja de Ahorros, que sólo sabe que tiene invertida una parte del dinero de sus inversores en un Banco importante de Estados Unidos. Por eso la globalización tiene sus ventajas, pero también sus inconvenientes, y sus peligros La gente de San Quirico no sabe que está corriendo un riesgo en Estados Unidos y cuando empieza a leer que allí se dan hipotecas subprime, piensa: “¡Qué locuras hacen estos americanos!”
Y todos estamos implicados porque realmente a todos nos afecta aunque no somos conscientes... QUE PENA DE MUNDO...
Hola he visto el video y lo que más fuerte me parece es la parte donde dice que hay que inventar algo nuevo. Y eso nuevo se llama Titulización: el Banco de Illino “empaqueta” las hipotecas -prime y subprime- en paquetes que se llaman MBS (Mortga Backed Securities, o sea, Obligaciones garantizadas por hipotecas). O sea, donde antes ten 1.000 hipotecas “sueltas”, dentro de la Cuenta “Créditos concedidos”, ahora tiene 10 paquetes 100 hipotecas cada uno, en los que hay de todo, bueno (prime) y malo (subprime), como en viña del Señor. El Banco de Illinois va y vende rápidamente esos 10 paquetes: ¿Dónde va el dinero que obtiene por esos paquetes? Va al Activo, a la Cuenta “Dinero en Caja”, que aumenta, disminuyendo por el mismo importe la Cuenta “Créditos concedidos”, con lo cual la proporción Capital/Créditos concedidos mejora el Balance del Banco cumple con las Normas de Basilea. b. ¿Quién compra esos paquetes y además los compra rápidamente para que el Banco Illnois “limpie” su Balance de forma inmediata? ¡Muy buena pregunta! El Banco Illinois crea unas entidades filiales, los conduits, que no son Sociedades, sino trusts fondos, y que, por ello no tienen obligación de consolidar sus Balances con los de Banco matriz. Es decir, de repente, aparecen en el mercado dos tipos de entidades: El Banco de Illinois, con la cara limpia. El Chicago Trust Corporation (o el nombre que le queráis poner), con el siguiente Balance: ACTIVO PASIVO Los 10 paquetes de hipotecas Capital: lo que ha pagado por esos paquetes
Si cualquier persona que trabaja en la Caja de Ahorros de San Quirico, desde el Presidente al Director de la Oficina supiera algo de esto, se buscaría rápidamente otro empleo Mientras tanto, todos hablan en Expansión de sus inversiones internacionales, de las que ya ve que no tienen la más mínima idea. ¿Cómo se financian los conduits? En otras palabras, ¿de dónde sacan dinero para comprar Banco de Illinois los paquetes de hipotecas? De varios sitios: Mediante créditos de otros Bancos (4º Comentario: La bola sigue haciéndose m grande) Contratando los servicios de Bancos de Inversión que pueden vender esos MBS,Fondos de Inversión, Sociedades de Capital Riesgo, Aseguradoras, Financiera Sociedades patrimoniales de una familia, etc. (fijaros que el peligro se nos va acercando, no a España, sino a nuestra familia, porque igual, animado por el Director de la oficina de San Quirico, voy y meto mi dinero en un Fondo de Inversión Lo que pasa es que, para ser “financieramente correctos”, los conduits o MBS tenían que ser bien calificados por las agencias de rating, que dan calificaciones en función la solvencia. Estas calificaciones dicen: “a esta empresa, a este Estado, a esta organización se le puede prestar dinero sin riesgo”, o “tengan cuidado con estos otros porque se arriesga usted a que no le paguen”. d. Incluyo aquí lo que decía el vocablo “Rating” de este Diccionario, para que lo tengán todo en el mismo bloque: RATING. Calificación crediticia de una Compañía o una Institución, hecha por u agencia especializada. En España, la agencia líder en este campo es Fitch Ratings.
Me parece muy fuerte porque me hace ver que la gente juega con tu dinero, tus ilusiones... y tu crees que tienes mas o menos el futuro solucionado y al leer esto te das cuenta que no es así ya que todo es un monopolio...
He visto el video y la verdad no sabía nada de eso... pero al verlo me ha hecho pensar en que bien se vivía antes sin tantos adelantos... ya que en todo esto influye la aparición de las tecnologías, los avances, las comunicaciones, las uniones de los continentes, el transporte... antes eras español y no sabías más del mundo... ahora nos influye todo lo que sucede en nuestro país y además lo que sucede en otros (ya que esto nos afecta directamente).
La verdad es que uno ya no sabe que hacer con su dinero porque no te puedes fiar de nada ni de nadie... lo mejor meterlo debajo del colchón...
Tras recibir una información excelente de un verdadero experto económico, que me ha remitido a este señor (Leopoldo Abadía), finalmente me he enterado de por qué hemos llegado a esta situación. El video, como todo lo que explica este señor es ilustrativo 100%. Además tengo un documento en word extraordinario, que si estáis interesados os puedo enviar por e-mail. Aún así D. Leopoldo Abadía tiene su propio blog www.leopoldoabadia.com , donde econtraréis toda la información.
ResponderEliminarAhora bien, las mentes privilegiadas que inventaron todo este entramado económico y que han ido liando la madeja hasta hacerla desliable, ¿donde están? Tenían que obligarles a trabajar para solucionar esta situación y a "inventar" como salir de la crisis, pero desde la carcel y hasta que no encontraran la solución, no ejarles salir. Sin embargo estarán en una isla maravillosa disfrutando de su desempleo y de todo el dinero que han ganado de una forma desleal a sus clientes y que logicamente ya se encargaron de poner a buen recaudo
CRISIS 2007-2008. La historia es la siguiente:
ResponderEliminar1. 2001. Explosión de la burbuja Internet.
2. La Reserva Federal de Estados Unidos baja en dos años el precio del dinero del 6.5 % al 1 %.
3. Esto dopa un mercado que empezaba a despegar: el mercado inmobiliario.
4. En 10 años, el precio real de las viviendas se multiplica por dos en Estados Unidos.
5. Durante años, los tipos de interés vigentes en los mercados financieros internacionales han sido excepcionalmente bajos.
6. Esto ha hecho que los Bancos hayan visto que el negocio se les hacía más pequeño:
a. Daban préstamos a un bajo interés
b. Pagaban algo por los depósitos de los clientes (cero si el depósito está en cuenta
corriente y, si además, cobran Comisión de Mantenimiento, pagaban “menos algo”)
c. Pero, con todo, el Margen de Intermediación (“a” menos “b”) decrecía
7. A alguien, entonces, en América, se le ocurrió que los Bancos tenían que hacer dos cosas:
a. Dar préstamos más arriesgados, por los que podrían cobrar más intereses
b. Compensar el bajo Margen aumentando el número de operaciones (1000 x poco es menos
que 100 x poco)
8. En cuanto a lo primero (créditos más arriesgados), decidieron:
a. Ofrecer hipotecas a un tipo de clientes, los “ninja” (no income, no job, no assets; o sea
personas sin ingresos fijos, sin empleo fijo, sin propiedades)
b. Cobrarles más intereses, porque había más riesgo
c. Aprovechar el boom inmobiliario.
d. Además, llenos de entusiasmo, decidieron conceder créditos hipotecarios por un val
superior al valor de la casa que compraba el ninja, porque, con el citado boo
inmobiliario, esa casa, en pocos meses, valdría más que la cantidad dada en préstamo.
Con lo cual lo que realmente sucede ahora es fruto del interes por ganar dinero ya que sus expectativas no se han cumplido...
El video me parece muy interesante y me gustaría explicar después de lo que ha dicho Conchi sobre la explicación del porque dar estos créditos así como así, que a este tipo de hipotecas, les llamaron “hipotecas subprime”.
ResponderEliminarSe llaman “hipotecas prime” las que tienen poco riesgo de impago. En una escala de clasificación entre 300 y 850 puntos, las hipotecas prime estan
valoradas entre 850 puntos las mejores y 620 las menos buenas.
Se llaman “hipotecas subprime” las que tienen más riesgo de impago y estan valoradas entre 620 las menos buenas y 300, las malas.
Además, como la economía americana iba muy bien, el deudor hoy insolvente podra encontrar trabajo y pagar la deuda sin problemas.
Este planteamiento fue bien durante algunos años. En esos años, los ninja iban pagan
los plazos de la hipoteca y, además, como les habían dado más dinero del que valía
casa, se habían comprado un coche, habían hecho reformas en la casa y se habían i
de vacaciones con la familia. Todo ello, seguramente, a plazos, con el dinero de m
que habían cobrado y, en algún caso, con lo que les pagaban en algún empleo o chapu
que habían conseguido.
Pero si esto falla, el batacazo puede ser importante. Y fallo...
Para seguir explicando podemos decir que en cuanto a lo del aumento del número de operaciones:
ResponderEliminarComo los Bancos iban dando muchos préstamos hipotecarios, se les acababa el dinero
La solución fue muy fácil: acudir a Bancos extranjeros para que les prestasen dinero
porque para algo está la globalización. Con ello, el dinero que yo, hoy por la mañana
he ingresado en la Oficina Central de la Caja de Ahorros de San Quirico de Safa
puede estar esa misma tarde en Illinois, porque allí hay un Banco al que mi Caja
Ahorros le ha prestado mi dinero para que se lo preste a un ninja. Por supuesto, el
Illinois no sabe que el dinero le llega desde mi pueblo, y yo no sé que mi dinero
depositado en una entidad seria como es mi Caja de Ahorros, empieza a estar en cierto riesgo. Tampoco lo sabe el Director de la Oficina de mi Caja, que sabe y presume de que trabaja en una Institución seria. Tampoco lo sabe el Presidente de Caja de Ahorros, que sólo sabe que tiene invertida una parte del dinero de sus
inversores en un Banco importante de Estados Unidos.
Por eso la globalización tiene sus ventajas, pero también sus inconvenientes, y sus peligros
La gente de San Quirico no sabe que está corriendo un riesgo en Estados Unidos y cuando
empieza a leer que allí se dan hipotecas subprime, piensa: “¡Qué locuras hacen estos
americanos!”
Y todos estamos implicados porque realmente a todos nos afecta aunque no somos conscientes... QUE PENA DE MUNDO...
Hola he visto el video y lo que más fuerte me parece es la parte donde dice que hay que inventar algo nuevo. Y eso nuevo se llama Titulización: el Banco de Illino
ResponderEliminar“empaqueta” las hipotecas -prime y subprime- en paquetes que se llaman MBS (Mortga Backed Securities, o sea, Obligaciones garantizadas por hipotecas). O sea, donde antes ten
1.000 hipotecas “sueltas”, dentro de la Cuenta “Créditos concedidos”, ahora tiene 10 paquetes 100 hipotecas cada uno, en los que hay de todo, bueno (prime) y malo (subprime), como en viña del Señor.
El Banco de Illinois va y vende rápidamente esos 10 paquetes:
¿Dónde va el dinero que obtiene por esos paquetes? Va al Activo, a la Cuenta
“Dinero en Caja”, que aumenta, disminuyendo por el mismo importe la Cuenta “Créditos concedidos”, con lo cual la proporción Capital/Créditos concedidos mejora
el Balance del Banco cumple con las Normas de Basilea.
b. ¿Quién compra esos paquetes y además los compra rápidamente para que el Banco Illnois “limpie” su Balance de forma inmediata? ¡Muy buena pregunta! El Banco
Illinois crea unas entidades filiales, los conduits, que no son Sociedades, sino trusts
fondos, y que, por ello no tienen obligación de consolidar sus Balances con los de Banco matriz. Es decir, de repente, aparecen en el mercado dos tipos de entidades:
El Banco de Illinois, con la cara limpia.
El Chicago Trust Corporation (o el nombre que le queráis poner), con el siguiente Balance:
ACTIVO PASIVO
Los 10 paquetes de hipotecas Capital:
lo que ha pagado por esos paquetes
Si cualquier persona que trabaja en la Caja de Ahorros de San Quirico, desde el Presidente al Director de la Oficina supiera algo de esto, se buscaría rápidamente otro empleo
Mientras tanto, todos hablan en Expansión de sus inversiones internacionales, de las que ya ve
que no tienen la más mínima idea.
¿Cómo se financian los conduits? En otras palabras, ¿de dónde sacan dinero para comprar
Banco de Illinois los paquetes de hipotecas? De varios sitios:
Mediante créditos de otros Bancos (4º Comentario: La bola sigue haciéndose m
grande)
Contratando los servicios de Bancos de Inversión que pueden vender esos MBS,Fondos de Inversión, Sociedades de Capital Riesgo, Aseguradoras, Financiera Sociedades patrimoniales de una familia, etc. (fijaros que el peligro se nos
va acercando, no a España, sino a nuestra familia, porque igual, animado por el
Director de la oficina de San Quirico, voy y meto mi dinero en un Fondo de Inversión
Lo que pasa es que, para ser “financieramente correctos”, los conduits o MBS tenían
que ser bien calificados por las agencias de rating, que dan calificaciones en función
la solvencia. Estas calificaciones dicen: “a esta empresa, a este Estado, a esta
organización se le puede prestar dinero sin riesgo”, o “tengan cuidado con estos otros
porque se arriesga usted a que no le paguen”.
d. Incluyo aquí lo que decía el vocablo “Rating” de este Diccionario, para que lo tengán
todo en el mismo bloque:
RATING. Calificación crediticia de una Compañía o una Institución, hecha por u
agencia especializada. En España, la agencia líder en este campo es Fitch Ratings.
Me parece muy fuerte porque me hace ver que la gente juega con tu dinero, tus ilusiones... y tu crees que tienes mas o menos el futuro solucionado y al leer esto te das cuenta que no es así ya que todo es un monopolio...
He visto el video y la verdad no sabía nada de eso... pero al verlo me ha hecho pensar en que bien se vivía antes sin tantos adelantos... ya que en todo esto influye la aparición de las tecnologías, los avances, las comunicaciones, las uniones de los continentes, el transporte... antes eras español y no sabías más del mundo... ahora nos influye todo lo que sucede en nuestro país y además lo que sucede en otros (ya que esto nos afecta directamente).
ResponderEliminarLa verdad es que uno ya no sabe que hacer con su dinero porque no te puedes fiar de nada ni de nadie... lo mejor meterlo debajo del colchón...